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巨亏近500亿美元,股神巴菲特认错了!

导读
股神巴菲特在股东大会上承认看错了航空公司,并称亏本清仓了所有航空股股票。

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亏损497.46亿美元


按照惯例,巴菲特旗下伯克希尔·哈撒韦公司的股东大会每年都是定在5月初的第一个星期六举行,今年依旧如期进行,但是由于疫情的影响,巴菲特股东大会以线上的方式向全球投资者进行直播。芒格因96岁高龄不宜舟车劳顿,加上远距离出行存在不确定性等多重原因,没有出席本次股东会。坐在巴菲特左边的是“新人”格雷格·阿贝尔(被认为巴菲特接班人之一——负责伯克希尔·哈撒韦(下称“伯克希尔”)非保险业务。)

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股东大会上,伯克希尔·哈撒韦公司发布今年一季度财报。财报显示,伯克希尔一季度净亏损497.46亿美元,创历史纪录,投资组合遭遇“账面巨亏”超545亿美元,同时账面现金达到了创纪录的1373亿美元。

正是基于一季报的大幅亏损,所以在股东大会上,巴菲特承认抄底航空股犯了错,同时也承认在投资西方石油上,判断错了油价的走向。


清仓航空股

巴菲特一直不看好科技股,认为需要投资看得懂的股票并重视现金流,长期以来一直重仓大消费股如美国运通、苹果公司、可口可乐等,非常偏爱银行股如美国银行、富国银行,重仓交通运输和石油股如美国航空集团、西南航空公司、联合航空公司、达美航空公司。

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可是人算不如天算,巴菲特作为股神也算不到新冠状病毒肺炎会发生,更算不到新冠状病毒肺炎会在全球爆发,并引发全球实施远距离外交,带来全球产业链中断和交通运输的中断,带来全球经济前所未有的短期下滑,也算不到为了应对疫情冲击,全球央行会开启新的一轮货币宽松,美联储短时间内把利率调整到零,并实施无上限的货币宽松。

远距离社交和禁止出行,对于交通运输业像航空公司而言,简直就是灭顶之灾,航空股股价成为下跌的重灾区,跌幅之大用一个词就是触目惊心,逼迫巴菲特不得不认错,巴菲特认为,评估航空公司股票时犯了一个“可以理解的错误”,因新冠疫情导致的几乎全球范围内的旅行停止,它们的价格急剧下跌了,巴菲特重仓航空股,自然损失惨重,在航空股上巴菲特犯下致命错误,那就是过早抄底,接着就是清仓割。

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股东大会上巴菲特称其已出清所持有的美国四大航空公司股票,包括美国航空、达美航空、西南航空和美国联合航空。他还发出悲观预测称,“该行业发生了巨大的变化,未来显得模糊不清,尤其是旅游、航空、邮轮、酒店行业,所受影响巨大。现在要买航空公司股票风险更大。”

疫情冲击最大的行业就是航空运输业,由此带来原油需求下滑,此时沙特阿拉伯又来一个神补刀,让油价雪上加霜,一口气跌到20美元一线,接着还来一个负的37美元,暴跌的油价让巴菲特脸上无光,不得不承认“如果你是西方石油股东或任何一家石油生产公司的股东,在油价走向方面你和我都犯了一个错误。”重仓油气板块的巴菲特因此而损失惨重。

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巴菲特亏本也要清仓的背后,是国际航空业前景不明的恢复之路。目前约有80%的航班运力处于闲置状态,航空业的复苏之路将是曲折的。鉴于财务影响以及可能需要采取的安全措施,达美航空CEO Ed Bastian也认为,航空业可能需要3年的时间才能实现可持续复苏。

关键字:胡润百富
编辑:晋慧娟